Una aproximación multiobjetivo a la selección credibilista de carteras con aversión al riesgo
E. Vercher González, A. B. Ruiz, R. Saborido, J. D. Bermúdez, M. Luque
Se aborda el problema de selección de carteras desde una perspectiva multiobjetivo, que permite incorporar la aversión al riesgo del inversor mediante la inclusión de funciones de riesgo y pérdida, y generar carteras eficientes utilizando algoritmos evolutivos.
Se proponen dos modelos credibilistas de media-semidesviación absoluta que aproximan la incertidumbre sobre el rendimiento de la cartera con variables fuzzy de tipo LR. Un tercer objetivo recoge el riesgo de la inversión mediante el valor fuzzy de riesgo (VaR) y la credibilidad de tener un rendimiento no positivo, respectivamente. Se comprueba la poca correlación entre estas medidas de riesgo.
Para generar carteras eficientes se aplican algoritmos evolutivos de optimización multiobjetivo basados en preferencias. Las preferencias recogen los niveles de aspiración para cada objetivo que desearía alcanzar el inversor. Se analiza el comportamiento de estos algoritmos para tres perfiles de inversor utilizando datos del IBEX35.
Palabras clave / Keywords: selección de carteras, algoritmos evolutivos de optimización multiobjetivo, distribución de credibilidad, variables fuzzy tipo LR, preferencias del inversor
Programado
Sesión GT03-1: Decisión Multicriterio (MCDM-1). Organizador: Alfonso Mateos Caballero
29 de mayo de 2018 10:30
Sala 2
Otros trabajos en la misma sesión
A. Jiménez Martín, A. Mateos Caballero, G. de Lima Rodríguez
A. J. Urrutia Zambrana, G. Tirado Domínguez, A. Mateos Caballero
A. Mateos Caballero, A. Jiménez Martín, F. Tello Caballo
Últimas noticias
-
04/06/18
Certificados -
13/04/18
Resumen del programa y Programa detallado -
22/03/18
Descuentos en medios de trasporte para congresistas y acompañantes -
01/02/18
Ampliación del plazo de tarifa superreducida -
19/01/18
Ampliación de plazos -
15/01/18
Programación para el día 29 de mayo -
15/01/18
Conferenciantes plenarios -
12/01/18
Sede: Palacio de Congresos -
24/12/17
Sesión plenaria en memoria del Profesor Pedro Gil -
24/12/17
Corrección bases del Premio Ramiro Melendreras